Currency pairs correlação estratégia forex

Usando correlações de moeda para sua vantagem Para ser um comerciante efetivo, é importante entender a sensibilidade de suas carteiras para a volatilidade do mercado. Isto é particularmente assim quando se comercializa Forex. Como as moedas são vendidas em pares, nenhum par negocia completamente independente dos outros. Uma vez que você está ciente dessas correlações e de como elas mudam, você pode usá-las para controlar a exposição total da carteira. (Para um guia para todas as coisas forex, confira nosso Investopedia Special Feature: Forex.) Definindo a correlação O motivo da interdependência dos pares de moedas é fácil de ver: se você estivesse negociando a libra britânica contra o iene japonês (par GBPJPY) Por exemplo, você está realmente negociando um derivativo dos pares GBPUSD e USDJPY, portanto, o GBPJPY deve estar um pouco correlacionado com um, se não ambos os outros pares de moedas. No entanto, a interdependência entre as moedas decorre de mais do que o simples fato de serem em pares. Enquanto alguns pares de moedas se movem em conjunto, outros pares de moedas podem se mover em direções opostas, o que é, em essência, o resultado de forças mais complexas. A correlação, no mundo financeiro, é a medida estatística da relação entre dois títulos. O coeficiente de correlação varia entre -1 e 1. Uma correlação de 1 implica que os dois pares de moedas se moverão na mesma direção 100 do tempo. Uma correlação de -1 implica que os dois pares de moedas se moverão na direção oposta 100 do tempo. Uma correlação de zero implica que a relação entre os pares de moeda é completamente aleatória. Leitura da tabela de correspondência Com este conhecimento das correlações em mente, olhemos as seguintes tabelas, cada uma mostrando correlações entre os principais pares de moedas durante o mês de fevereiro de 2018. A tabela superior acima mostra que, em relação ao mês de fevereiro (um mês), o EURUSD E o GBPUSD apresentou uma forte correlação positiva de 0,95. Isso implica que, quando o EURUSD se manda, o GBPUSD também se recuperou 95 do tempo. No entanto, nos últimos 6 meses, a correlação foi mais fraca (0,66), mas, a longo prazo (1 ano), os dois pares de moedas ainda possuem uma forte correlação. Em contrapartida, o EURUSD e o USDCHF apresentaram uma correlação negativa quase perfeita de -1,00. Isso implica que 100 do tempo, quando o EURUSD se recuperou, o USDCHF foi vendido. Essa relação ainda é verdadeira em períodos mais longos, pois os índices de correlação permanecem relativamente estáveis. No entanto, as correlações nem sempre permanecem estáveis. Pegue USDCAD e USDCHF, por exemplo. Com um coeficiente de 0,95, eles tiveram uma forte correlação positiva ao longo do ano passado, mas a relação deteriorou-se significativamente em fevereiro de 2018 por vários motivos, incluindo o aumento dos preços do petróleo e o falhanço do Banco do Canadá. (Para mais, consulte Usando a Paridade de Taxa de Juros para Negociar Forex.) Correlações. Mudança. É claro, então, que as correlações mudam, o que torna o acompanhamento ainda mais importante da mudança nas correlações. Sentimento e fatores econômicos globais são muito dinâmicos e podem até mudar em uma base diária. Forte correlação hoje pode não estar em linha com a correlação de longo prazo entre dois pares de moedas. É por isso que dar uma olhada na correlação de fim de semana de seis meses também é muito importante. Isso fornece uma perspectiva mais clara sobre a relação média de seis meses entre os dois pares de moedas, o que tende a ser mais preciso. As correlações mudam por uma variedade de razões, as mais comuns incluem políticas monetárias divergentes, a sensibilidade de um determinado par de moedas aos preços das commodities, bem como fatores econômicos e políticos únicos. Aqui está uma tabela que mostra as correlações de fim de semana de seis meses que o EURUSD compartilha com outros pares: Calculando Correlações Você mesmo A melhor maneira de manter a corrente na direção e força de seus pares de correlação é calculá-los você mesmo. Isso pode parecer difícil, mas na verdade é bastante simples. Para calcular uma correlação simples, basta usar uma planilha eletrônica, como o Microsoft Excel. Muitos pacotes de gráficos (mesmo alguns grátis) permitem que você baixe os preços diários históricos da moeda, que você pode transportar para o Excel. No Excel, basta usar a função de correlação, que é CORREL (intervalo 1, intervalo 2). As leituras de arranque de um ano, seis, três e um mês fornecem a visão mais abrangente das semelhanças e diferenças na correlação ao longo do tempo, no entanto, você pode decidir por si mesmo qual ou quantas dessas leituras deseja analisar. Aqui está o processo de cálculo de correlação revisado passo a passo: 1. Obter os dados de preços para seus dois pares de moedas dizem que são GBPUSD e USDJPY 2. Faça duas colunas individuais, cada uma delas com um desses pares. Em seguida, preencha as colunas com os preços diários passados ​​que ocorreram para cada par ao longo do período de tempo que você está analisando 3. Na parte inferior da uma das colunas, em um espaço vazio, digite CORREL (4. Destaque todos os dados Em uma das colunas de preços, você deve obter um intervalo de células na caixa da fórmula. 5. Digite a vírgula 6. Repita as etapas 3-5 para a outra moeda 7. Feche a fórmula para que ela pareça CORREL (A1: A50, B1: B50) 8. O número produzido representa a correlação entre os dois pares de moedas. Mesmo que as correlações mudem, não é necessário atualizar seus números todos os dias, atualizando uma vez a cada poucas semanas ou pelo menos uma vez por mês geralmente Uma boa idéia. Como usá-lo para gerenciar a exposição Agora que você sabe como calcular as correlações, é hora de examinar como usá-las para sua vantagem. Primeiro, eles podem ajudá-lo a evitar a entrada em duas posições que se cancelam, Por exemplo, ao saber que EURUSD e USDCHF se movem em direções opostas próximas 100 vezes, você veria que ter um portfólio de EURUSD longo e USDCHF longo é o mesmo que ter praticamente nenhuma posição - isso é verdade porque, como indica a correlação, quando o EURUSD se manda, o USDCHF sofrerá um selloff. Por outro lado, a retenção de longo EURUSD e AUDUSD ou NZDUSD longo é semelhante ao dobro na mesma posição, uma vez que as correlações são tão fortes. (Saiba mais em Forex: Vadeando no mercado de moedas.) A diversificação é outro fator a considerar. Uma vez que a correlação EURUSD e AUDUSD tradicionalmente não é 100 positiva, os comerciantes podem usar esses dois pares para diversificar seu risco de forma alguma enquanto mantêm uma visão direcional do núcleo. Por exemplo, para expressar uma perspectiva de baixa no USD, o comerciante, em vez de comprar dois lotes do EURUSD, pode comprar um lote do EURUSD e um lote do AUDUSD. A correlação imperfeita entre os dois pares de moedas diferentes permite uma maior diversificação e um risco marginalmente menor. Além disso, os bancos centrais da Austrália e da Europa têm diferentes preconceitos de política monetária, portanto, no caso de uma manifestação de dólar, o dólar australiano pode ser menos afetado do que o euro. ou vice-versa. Um comerciante pode usar também valores de pip ou ponto diferentes para sua vantagem. Vamos considerar o EURUSD e o USDCHF mais uma vez. Eles têm uma correlação negativa quase perfeita, mas o valor de um movimento de pip no EURUSD é de 10 para um monte de 100.000 unidades, enquanto o valor de uma movimentação de pip em USDCHF é 9.24 para o mesmo número de unidades. Isso implica que os comerciantes podem usar o USDCHF para proteger a exposição do EURUSD. Heres como o hedge funcionaria: digamos que um comerciante tinha um portfólio de um lote curto de EURUSD de 100.000 unidades e um USDCHF curto de 100.000 unidades. Quando o EURUSD aumenta em dez pips ou pontos, o comerciante ficaria abaixo de 100 na posição. No entanto, uma vez que o USDCHF se move em frente ao EURUSD, a posição curta USDCHF seria rentável, provavelmente se movendo perto de dez pips mais alto, um aumento de 92,40. Isto transformaria a perda líquida do portfólio em -7,60 em vez de -100. Claro, essa cobertura também significa lucros menores no caso de uma forte liquidação do EURUSD. Mas, no pior caso, as perdas se tornam relativamente menores. Independentemente de você procurar diversificar suas posições ou encontrar pares alternativos para alavancar sua visão, é muito importante estar ciente da correlação entre vários pares de moedas e suas tendências em mudança. Este é um conhecimento poderoso para todos os comerciantes profissionais que possuem mais de um par de moedas em suas contas de negociação. Esse conhecimento ajuda os comerciantes, diversifica, protege ou dobra os lucros. The Bottom Line Para ser um comerciante efetivo, é importante entender como diferentes pares de moedas se movem em relação uns aos outros, para que os comerciantes possam entender melhor sua exposição. Alguns pares de moedas se movem em conjunto entre si, enquanto outros podem ser opostos polares. Aprender sobre a correlação da moeda ajuda os comerciantes a gerenciar suas carteiras de forma mais apropriada. Independentemente da sua estratégia de negociação e se você está procurando diversificar suas posições ou encontrar pares alternativos para alavancar sua visão, é muito importante ter em mente a correlação entre vários pares de moedas e suas tendências em mudança. (Para mais, confira nosso Tutoriais de Forex.) Estratégias de Negociação Compreendendo os Conceitos de Correlação Forex e o Seu Efeito na Negociação Compreendendo os Conceitos de Correlação Forex e Seu Efeito na Negociação O que é Correlação entre Pares Quando você está negociando pares de moedas no mercado Forex, parece Para não ser um fim para as forças externas que governam os movimentos de preços. Notícias, política, taxas de juros, direção do mercado e condições econômicas são fatores externos que você precisa considerar. Há, no entanto, uma força interna sempre presente que afeta alguns pares de moedas que você precisa estar ciente. Essa força é correlação. A correlação é a tendência de certos pares de moeda se mover em conjunto em conjunto. Correlação positiva significa que os pares se movem na mesma direção, correlação negativa significa que eles se movem em direções opostas. A correlação existe por muitas razões complexas e porque alguns pares de moedas possuem a mesma moeda em seu par de bases, como os outros, em seus pares cruzados, por exemplo o EURUSD e o USDCHF. Como a economia suíça tende a refletir a Europa em geral e porque o dólar norte-americano está no lado oposto de cada um desses pares, seus movimentos - em certa medida - se espelharão um ao outro. A correlação é, na verdade, o termo estatístico para a medição do movimento em tandem entre os 2 pares de moedas. Um coeficiente de correlação de 1,0 significa que os pares se movem exatamente em conjunto entre si uma correlação de -1,0 significa que os pares se movem exatamente na direção oposta. Os números entre esses extremos mostram a quantidade relativa de correlação entre um conjunto de pares. Um coeficiente de .26 significaria que os pares apresentam uma ligeira correlação positiva, um coeficiente de 0 significaria que os pares eram perfeitamente independentes uns dos outros. Como a correlação pode ser usada na negociação Agora que sabemos que podemos esperar certos níveis de movimento em paralelo entre certos pares, podemos tomar decisões de negociação mais informadas, criando hedges, diversificando o risco em posições lucrativas e evitando posições com pares cuja correlação Faz com que eles se cancelem naturalmente. Vamos olhar para um método de diversificar o risco usando a correlação de pares de moedas. Situação 1 Assumimos que você acredita que o USD está configurado para se reunir. O movimento óbvio seria reduzir o par EURUSD, mas, assim, coloca seu resultado diretamente no movimento de um par. Se você quisesse diversificar seu risco, você poderia encontrar um par que tenha uma correlação positiva com o EURUSD e dividir suas compras entre os 2 pares. O AUDUSD tem uma correlação muito alta, mas não perfeita, com o EURUSD. Você pode querer dividir sua posição entre o EURUSD e o AUDUSD (que tem uma correlação positiva de cerca de .71). A correlação positiva entre os pares permite que você lucre com o movimento do USD, enquanto a falta de correlação perfeita reduz seu risco para picos em qualquer um dos dois pares. Situação 2 A compreensão da correlação permite que você evite assumir posições que (devido a alta correlação negativa) tendem a se cancelar mutuamente. Os pares EURUSD e USDCHF que mencionamos anteriormente são um bom exemplo. Os pares têm um coeficiente de correlação histórico de cerca de -90, o que significa que eles quase sempre se movem em direções opostas. Sabendo disso, um comerciante não aguardaria tanto os dois pares ao mesmo tempo, porque o movimento de um par irá cancelar o movimento do outro. Estratégia de Negociação plausível Uma estratégia de negociação plausível seria trocar 2 pares de moedas com base em sua correlação de reversão para a média. Você pode acompanhar a correlação de 2 pares de moedas ao longo do tempo e, se ele se afastar da norma, você pode colocar uma troca na direção que encaixará a correlação de volta à média. Por exemplo, se o EURUSD e o USDCHF tiverem uma correlação de -9 e o EURUSD vai em uma grande manifestação, enquanto o USDCHF não cai tão rápido que você pode ir curto EURUSD e ir curto USDCHF e procurar a correlação para voltar para o Significa como resultado da queda de EURUSD do USDCHF caindo para reverter a correlação com a média histórica. Naturalmente, lembre-se de que a correlação não está estagnada e não há garantia de que ela sempre reverte. Correlação pode mudar As proporções de correlação dos pares não são estáticas. Mudanças nas condições econômicas, taxas de juros ou políticas governamentais podem fazer com que os pares de moeda mudem ao longo do tempo. Assim como os preços se movem fluentemente, a correlação também. Conclusão A correlação de pares de moeda é uma gravidade subjacente no universo Forex. Saber que existe (e muda) dá ao comerciante uma ferramenta poderosa para usar com muitos sistemas de negociação ou implementar em um sistema autônomo.